新能源车渗透率突破60%后，零部件与机器人哪条主线率先兑现？

截至10月20日11点1分，上证指数涨0.04%，深证成指涨0.59%，创业板指涨0.93%。

ETF方面，智能汽车ETF易方达（516590）涨1.09%，成分股移远通信（603236.SH）涨停，芯原股份（688521.SH）、科达利（002850.SZ）、震裕科技（300953.SZ）、贝特瑞（920185.BJ）涨超5%，中科创达（300496.SZ）、拓普集团（601689.SH）、均胜电子（600699.SH）、思特威-W（688213.SH）、豪威集团（603501.SH）等上涨。

【消息面上：新能源车9月渗透率与出口量均创历史新高】

消息方面，中国汽车工业协会数据显示，今年1至9月份，我国新能源汽车新车销量达到汽车新车总销量的53.6%，月度销量占比连续3个月突破60%，9月再创新高达到61.6%。同时，9月新能源汽车出口57.1万辆，同比增长1.6倍，出口量占比连续4个月过半。渗透率与出口数据均创历史新高，显示行业景气度持续提升。

东吴证券建议：1）零部件—寻找结构性机会：优选产品型公司+内生外延切入高价值赛道提高ASP的公司+优先布局欧洲/北美/东南亚产能的潜在龙头型公司；2）机器人—寻找确定性机会：持续跟踪OptimusV3发布及量产进展，当前板块交易热度较低，调整较多，需关注V3订单落地时间节点及国内如小鹏、宇树、智元等厂商的应用端落地；3）缺电板块—长期逻辑不变：优选柴发/燃发产业链核心环节标的。

【个股拆解】

移远通信：上海移远通信技术股份有限公司的主营业务是物联网领域无线通信模组及其解决方案的设计、研发、生产与销售服务。公司的主要产品是无线通信模组、天线。

芯原股份：芯原微电子(上海)股份有限公司的主营业务是依托自主半导体IP，为客户提供平台化、全方位、一站式芯片定制服务和半导体IP授权服务。公司的主要产品是芯片定制解决方案服务、半导体IP授权服务。

科达利：深圳市科达利实业股份有限公司的主营业务是电池精密结构件和汽车结构件研发及制造。公司的主要产品是新能源汽车动力电池精密结构件、储能电池精密结构件、消费类电池精密结构件、汽车零部件。

震裕科技：宁波震裕科技股份有限公司的主营业务是精密级进冲压模具及下游精密结构件业务。公司的主要产品是三列电机铁芯级进模系列、多列电机铁芯级进模系列、双列电机铁芯级进模系列、单列电机铁芯级进模系列、单列锂电池结构件级进模系列、电机铁芯精密结构件、锂电池精密结构件。

贝特瑞：贝特瑞新材料集团股份有限公司的主营业务是锂离子电池负极材料、正极材料及先进新材料的研发创新与产业化应用。公司的主要产品是天然石墨负极、人造石墨负极、硅基负极、三元正极、固态电解质。

【关注思路】

智能汽车ETF易方达（516590.SH）跟踪中证智能电动汽车指数，全面布局汽车智能化+电气化产业机遇，前五大权重股包括宁德时代、比亚迪、立讯精密、汇川技术、三花智控。