世界物联网大会催化，物联网ETF易方达涨1.63%

截至10月20日午盘，上证指数跌0.09%，深证成指涨0.18%，创业板指涨0.27%。自动化设备、智能音箱、WiFi6等板块涨幅居前。

ETF方面，物联网ETF易方达（159895）涨1.63%，成分股恒玄科技（688608.SH）、瑞芯微（603893.SH）、移远通信（603236.SH）涨停，乐鑫科技（688018.SH）、全志科技（300458.SZ）涨超10%，汇顶科技（603160.SH）、信维通信（300136.SZ）、翱捷科技-U（688220.SH）、芯原股份（688521.SH）、思特威-W（688213.SH）涨超5%。

【消息面上：世界物联网大会将于11月召开，聚焦万物智联升级】

据报道，2026全球万物智联数字经济可持续发展大会暨世界物联网大会将于11月3日在北京召开，联合国副秘书长将作开幕致辞。大会聚焦万物互联向万物智联升级，推动全球万物智联数字经济与社会可持续发展。此次大会的召开，为物联网板块提供了明确的事件催化，提升了市场对行业未来发展的关注度。

【券商观点：国信看好CPU需求；中信建投看好AI应用与算力；华创看好AI开源生态与商业航天低空经济】

国信证券表示，AIAgent拉动CPU需求，旨在支撑Agent任务编排、沙盒、工具运行等，根据IDC披露数据，预计2030年全球CPU市场规模增长至1307.8亿美元，对应25-30年CAGR为34.1%；国内CPU市场亦在快速增长，国产CPU市占率持续提升，建议关注海光信息。

中信建投证券表示，10月17日，DeepSeek更新V4.1Flash，DeepSWE由74.2%升至77.0%，API价格不变，并开放搜索与抓取接口。在三方测评中，新版在Pi框架high档位下全部通过隐藏测试，平均每任务费用0.045美元，较同表GPT-5.6Solmedium档位低77.7%。此外，智谱发布法律专用模型，阶跃披露长程Agent训练方案。国产模型能力、调用成本和工具配套改善，有望推动企业工作流应用与推理需求增长，建议关注企业级AI应用、算力服务及国产芯片和超节点。

华创证券表示，开源生态持续完善，AI应用开发门槛进一步降低。DeepSeek同步开放V4.1-Flash-1017模型权重，采用MIT开源协议，并正式开放自研Search/FetchAPI，其底层搜索引擎已索引全球千亿级网页、日处理数亿次搜索请求，两项接口均按5元/千次成功请求计费。结合DeepSeekHarness等Agent执行框架，公司正逐步形成覆盖基础模型、工具调用、任务执行及反馈优化的开发体系。我们认为：开源模型与Agent工具链的持续完善，有望降低应用开发成本，推动AICoding向游戏开发、3D内容制作、企业软件及自动化工作流等场景扩展，具备开发者入口和应用生态的平台有望优先受益。

华创证券表示，产业与政策共振，商业航天与低空经济有望迎来持续催化。1）特斯拉与SpaceX在新Roadster的合作是航天技术向消费级应用外溢的标志性案例。2）2026年10月《中共中央国务院关于发展新质生产力的意见》提出培育壮大新兴产业，“在确保安全前提下，推动低空经济、商业航天健康有序发展。”

【个股拆解】

恒玄科技（688608.SH）：恒玄科技(上海)股份有限公司的主营业务是低功耗无线计算SoC芯片的研发、设计与销售。公司的主要产品是低功耗无线计算SoC芯片。

乐鑫科技（688018.SH）：乐鑫信息科技(上海)股份有限公司的主营业务是为全球企业与开发者提供一站式AIoT产品与服务。公司的主要产品是芯片、模组、开发套件。

全志科技（300458.SZ）：珠海全志科技股份有限公司的主营业务是智能应用处理器SoC、高性能模拟器件和无线互联芯片的研发与设计。公司的主要产品是智能应用处理器SoC、高性能模拟器件、无线互联芯片。

瑞芯微（603893.SH）：瑞芯微电子股份有限公司的主营业务是边缘侧、端侧AIoT芯片及配套数模混合芯片的设计、研发与销售。公司的主要产品是智能应用处理器、数模混合芯片、其他芯片。

移远通信（603236.SH）：上海移远通信技术股份有限公司的主营业务是物联网领域无线通信模组及其解决方案的设计、研发、生产与销售服务。公司的主要产品是无线通信模组、天线。

【关注思路】

物联网ETF易方达（159895.SZ）跟踪中证物联网主题指数，物联网全产业链布局，受益万物互联趋势，前五大权重股包括中际旭创、立讯精密、兆易创新、汇川技术、美的集团。